ماذا يحدث مع نوبانك؟

أنشئ في عام 2013 بفكرة الحد من البيروقراطية في الخدمات المالية ، و Nubank سرعان ما أصبح محبوبًا لكثير من الناس. في وقت قصير ، FINTECH برز البنك البرازيلي كواحد من أشهر المؤسسات المالية في البلاد. في ديسمبر من العام الماضي ، ظهر لأول مرة في بورصة نيويورك (NYSE) ، ولكن اليوم تبلغ قيمة أسهم نوبانك بالفعل نصف قيمتها في ذلك الوقت، مما يقلل أيضًا من قيمتها السوقية. ولكن ما الذي يمكن أن يفسر الكثير من السقوط المتتالي؟ هل يمكن أن تكون هذه بداية النهاية؟ في هذه المقالة ، نفصل بين بعض الحقائق التي قد تفسر ما يحدث مع Nubank.

بداية شيء جديد

تاريخ Nubank بدأت في عام 2013 ، عندما قرر رجل الأعمال الكولومبي ديفيد فيليز الابتكار وإنشاء شيء يمكن أن يساعد الناس على التخلص من بيروقراطية البنوك الكبرى. وفقًا لفيليز ، بدأ كل شيء عندما أدرك أن الشبكات المصرفية جعلت الحياة صعبة على الناس وأن ممارساتهم لم تكن الأفضل. لا يزال رجل الأعمال يتذكر أنه استغرق ستة أشهر لفتح حساب مصرفي عندما انتقل إلى البرازيل. بالنسبة له ، لم يكن المستهلك بحاجة إلى المرور بمثل هذا الموقف غير المريح.

مع ذلك ، بدأ Vélez في البحث عن شركاء يرغبون في الاستثمار في أعمال جديدة في القطاع المالي. في هذا السياق ، جاء إدوارد ويبل وكريستينا جونكويرا ، اللذان قاما معًا بإنشاء Nubank. مع فريق بسيط وفي منزل مستأجر في مدينة ساو باولو ، وُلد المشروع باقتراح بسيط: أن يكون أفضل تجربة مصرفية ممكنة لعملائه. هذه المهمة واضحة للغاية في وصف الشركة: ”هل تحب فرع البنك؟ في النسق؟ لانتظار كلمة المرور الخاصة بك؟ إذا تحب. ولكن إذا سئمت من كل ذلك ، فتعرف على Nubank: رقمي ومجاني 100٪ ".

تم تصميم هوية الشركة بشكل استراتيجي وفقًا لمفهومها. المصطلح Nu إنها طريقة لإظهار مدى شفافية الشركة. كانت الفكرة أن الحداثة ستساعد على كسر مفهوم نموذج البنك التقليدي. لإثبات أنه من الممكن ، نعم ، إعادة ابتكار نفسها وتقديم خدمة خارج قوالب السوق. لإنشاء ملف.

كان أول إطلاق للشركة هو الحصول على بطاقة ائتمان دولية مع MasterCard. كتفاضل ، "roxinho" - الاسم المستعار الذي يطلق على البطاقة الأرجوانية لـ FINTECH - ولد بدون رسوم أو معاش. صحيح أنه للوهلة الأولى ، لم يكن المنتج مبتكرًا إلى هذا الحد ، بعد كل شيء ، كان هناك بالفعل العديد من المؤسسات المالية الأخرى التي قدمت بطاقات الائتمان في السوق. ومع ذلك ، كان نوبانك يهدف إلى أن يكون مسارًا جديدًا لنموذج أعمال قديم. لهذا السبب ، قرر السير في طريقه في البيئة الرقمية.

مع مرور الوقت ، فإن FINTECH أطلقت منتجات أخرى ، مثل الحساب الرقمي ذي العائد المرتبط بـ CDI ، والقروض ، والتأمين على الحياة والتأمين على الهاتف الخلوي ، بالإضافة إلى بطاقة ذات راتب سنوي ونقاط للعملاء ، بالإضافة إلى إطلاق منصة السوق الخاصة بها مؤخرًا يجمع العروض من شركات مثل مجلة لويزا ، AliExpress e Dafiti. كما ظهرت لأول مرة في الأسواق الدولية ، ووصلت إلى المكسيك وكولومبيا. جعلت كل هذه الابتكارات من Nubank حلاً أكثر اكتمالاً - ولكن هل يكفي لعملائها؟

الحقيقة هي أن ديفيد وكريستينا وإدوارد خلقوا واحدة من أكبر قضايا الأعمال التخريبية في تاريخ البرازيل. ما بدأ كإحباط لـ Vélez تحول إلى هدف عملاق لمساهمات المليونير في السنوات الأخيرة ، مثل استثمار 500 مليون دولار أمريكي ، في يونيو من العام الماضي ، من قبل الشركة بيركشاير هاثاواي، بقلم المستثمر الأمريكي الضخم وارن بافيت.

الصعود والانحدار

مع 54 مليون عميلأو Nubank جاء ليحمل لقب أكثر المؤسسات المالية قيمة في أمريكا اللاتينية - منذ أن خسر مؤخرًا أمام إيتاو. ولمواصلة النمو بوتيرة مرضية ، بدأت الشركة في الاستثمار في توسيع عرضها ، ومحاولة الوصول إلى مناطق أخرى أيضًا. في هذه الإستراتيجية ، بالإضافة إلى الحساب الرقمي والقروض ، أطلقت fintech حسابات للشركات ودخلت قطاع الاستثمار بشراء الأول إيزينفيست.

في ديسمبر من العام الماضي ، Nubank ظهرت لأول مرة في بورصة نيويورك (NYSE) بسعر 9 دولارات أمريكية ، حيث تقدر قيمة fintech بمبلغ 41 مليار دولار أمريكي. في ذلك الوقت ، فاجأ روكسينيو حتى المحللين الماليين عندما دخل سوق الأوراق المالية الأمريكية بقيمة تفوق إيتاو - في ذلك الوقت كانت قيمتها 40 مليار دولار - ، وهو بنك لديه أكثر من 60 مليون عميل ، وكان لديه أكثر من صلابة. وكان يعتبر أكبر بنك برازيلي في ذلك الوقت.

على الرغم من الأرقام الجيدة التي سجلها Nubank عند إطلاق البورصة ، فإن أسهم FINTECH لقد نزلوا للتو على مدى الأشهر. في الجمع، تراجعت بالفعل أسهم البنك الرقمي بنحو 50٪ منذ الاكتتاب العام في ديسمبر من العام الماضي ، تبلغ قيمتها حاليًا 4,35 دولارًا أمريكيًا. نتيجة لذلك ، فقد Nubank مكانته ليس فقط كأكثر البنوك قيمة في أمريكا اللاتينية ، ولكن أيضًا في البرازيل ، حيث أغلقت قيمته السوقية الإجمالية يوم الثلاثاء (10) عند 20,5 مليار دولار أمريكي ، نصف ما كان يستحق في نهاية العام الماضي.

مع خسارة ما يقرب من 60 ٪ من قيمتها السوقية ، تجاوزت المؤسسات المالية الأخرى Nubank ، مثل BTG، وهو أصغر من مقاعد (بنوك التجزئة التقليدية) وتستحق بالفعل أكثر من FINTECH. بالمقارنة مع البنوك الرقمية الأخرى ، لا يزال Nubank هو الأكبر ، حيث يبلغ إجمالي عدد عملاءه 54 مليون عميل في جملة لديها حوالي 19 مليون. ال بعد ذلك ، رقم والمحفظة الرقمية بيتز ، كل براديسكو، لديها 21 مليون مستخدم. بالفعل C6 في الموعد الأخير كان لديها حوالي 14 مليون عميل.

لكن ما الذي يفسر السقوط الذي سجله البنك في الأشهر الأخيرة؟ قد توضح بعض الحقائق الحديثة ما يحدث مع Nubank.

نتائج مالية سلبية

في فبراير ، Nubank أصدرت أول ميزانيتها العمومية كشركة مساهمة عامة ، بعد الاكتتاب العام الأولي في نيويورك وساو باولو. من حيث الأرقام ، سجلت شركة roxinho خسارة صافية قدرها 66,2 مليون دولار أمريكي في الربع الرابع من عام 2021 - وهو رقم أقل بنسبة 36,1٪ من الخسائر البالغة 103,7 مليون دولار أمريكي المسجلة في نفس الفترة من عام 2020. وبلغت الخسائر الصافية 165,3 دولار أمريكي. مليون دولار ، وهي نتيجة مماثلة عمليا لنتائج عام 2020 (166 مليون دولار أمريكي) ، ولكنها أسوأ من تلك التي تم الإبلاغ عنها في عام 2019 (67,5 مليون دولار أمريكي).

في صافي الدخل ، سجل Nubank 3,2 مليون دولار أمريكي في الربع الرابع من عام 2021 ، وهو ما يمثل انخفاضًا بنسبة 79,75٪ عن الرقم للفترة نفسها من العام السابق. في النتيجة المتراكمة لهذا العام ، بلغ الربح المعدل 6,6 مليون دولار أمريكي ، حتى عكس الخسارة البالغة 26,8 مليون دولار أمريكي المسجلة في عام 2020.

على الرغم من كونها مخيفة ، إلا أن الخسائر كانت متوقعة بالفعل من قبل الشركة ، حيث يركز نموذج النمو الذي اعتمده Nubank منذ البداية على اكتساب حصة في السوق ، والاستثمار لزيادة قاعدة عملائها. فكرة إعطاء الأولوية للنمو على الربح ليست غير شائعة بين الشركات التقنية الناشئة ، لا سيما تلك الأكثر ابتكارًا. الفكرة هي أنه من الضروري "حرق الأموال" للدخول إلى السوق وتوطيده.

ومع ذلك ، قد تؤدي النتائج السلبية المتتالية إلى تنفير المستثمرين الجدد المحتملين ، وأكثر من ذلك إذا أخذنا في الاعتبار خسارة ما يقرب من 60٪ من القيمة السوقية في ستة أشهر فقط.

عدم ثقة المستثمرين

إن عدم ثقة المستثمرين في البنك هو أيضًا سبب معقول للغاية لتفسير انهيار أسهمهم ، والذي ينتهي به الأمر إلى تآكل قيمتها السوقية يومًا بعد يوم. في نهاية أبريل ، أرسلت fintech نموذجًا إلى هيئة الأوراق المالية البرازيلية (CVM) تنص فيه على دفع محتمل لما يقرب من 816 مليون ريال برازيلي للأعضاء الثمانية في المجلس التنفيذي للبنك لعام 2022. على Twitter ، أنشأ المستخدمون "حساب المخبز": في المتوسط ​​، سيحصل كل مدير على 100 مليون ريال برازيلي بين الأسهم والرواتب والمزايا.

على الرغم من أن هذه الممارسة شائعة في الشركات ، حيث يذهب معظم الفوز بالجائزة الكبرى إلى المجلس التنفيذي ، إلا أن القيمة أعلى بكثير من المتوسط ​​الذي يمارس في السوق ، مما أدى إلى توليد عدم الثقة. لإعطائك فكرة ، دفع Itaú ، أكبر بنك في أمريكا اللاتينية اليوم ، حوالي 444 مليون ريال برازيلي لمديريه التنفيذيين في عام 2021 ، نصف المبلغ المتوقع للمديرين التنفيذيين في Nubank. كما أن القيمة أعلى أربع مرات تقريبًا من 237 مليون ريال عماني قدمها Nubank العام الماضي لمجلس الإدارة ومجلس الإدارة.

كيف يمكن للبنك الذي يقوم بتسجيل الأرقام السالبة دفع مبلغ أعلى للبنوك؟ بعد أيام قليلة من إعلان نوبنك ، بدأت أسهم البنك في تسجيل انخفاضات متتالية ، مشكّلة السيناريو الذي نراه اليوم. رقم المليونير كان موضع تساؤل من قبل المستثمرين. يقول فيليب ميراندا ، الرئيس التنفيذي لمجموعة Empiricus: "مع انخفاض الأسهم كثيرًا ، فإن الحديث عن مكافأة قدرها 800 مليون ريال هو أمر سيئ بالنسبة لبنك ملتزم جدًا بالسرد وباقتراح علامة تجارية متمايزة مدعومًا جدًا بالتسويق".

إهمال

نقطة أخرى أثقلت ضد Nubank هي خدمتك في حالات الاحتيال والاحتيال التي يتعرض لها العملاء. لا يتعين عليك البحث في الإنترنت بعيدًا للعثور على تقارير عن المستهلكين الذين وقعوا ضحية للمجرمين وانتهى بهم الأمر إلى الإهمال من قبل المؤسسة المالية. في الآونة الأخيرة ، أجبرت محكمة ساو باولو البنك على تعويض العميل الذي كان ضحية الاحتيال المصرفي بعد سرقة هاتفه المحمول. ووفقًا للمعلومات التي نشرتها الصحافة ، في ذلك الوقت ، قام قطاع الطرق بتحويل كامل المبلغ إلى حساب المستهلك ، ورفض البنك طلب عودته لاحقًا.

تؤدي القصص السلبية مثل هذه إلى إبعاد عملاء جدد محتملين ، مما يؤثر بشكل مباشر على نمو الشركة. FINTECH. مع تزايد المنافسة الشرسة وظهور العديد من الخيارات كل يوم ، لا توجد طريقة لتحمل خسارة العملاء بسبب الدعم غير الفعال أو الإهمال.

هل سيفلس نوبانك؟

على الإنترنت ، يتساءل الكثيرون عما إذا كان ملف Nubank على وشك الإفلاس. حول هذا ، يعتقد المحللون لا. على الرغم من اللحظة المضطربة أن FINTECH تعيش ، فمن غير المرجح أن تستسلم بين عشية وضحاها. لا تزال الشركة تخضع لتقييم جيد للغاية بشكل عام ولا يشك أحد في قدرتها على الاستمرار في النمو. من المهم فقط ترتيب المنزل والتخلص من الفوضى التي حدثت في الأشهر القليلة الماضية.

انظر أيضا

ماذا عن منع المشاكل مع تطبيقات البنك؟ تحقق من مقال من شوميتيك ذلك تفسير كيفية زيادة الأمان في تطبيقات الخدمات المصرفية عبر الهاتف المحمول.

فونتيس: إنفوموني, ياهو! المالية, ط التمويل, بحث, بي بي سي.